Optioner Fantom Aktier

Home Articles. Phantom Stock and Stock Appreciation Rights SARs. For många företag är rutten till anställd ägarskap genom en formell anställningsplan som en ESOP, 401 k plan, optionsoption eller anställningsförvärvsplan ESPPs en reglerad aktieinköpsplan Med specifika skatteförmåner Men för andra kommer dessa planer, på grund av kostnad, regelverkskrav, företagshänsyn eller andra frågor inte att vara bäst. Andra företag kan ha en eller flera av dessa planer men vill komplettera dem för vissa anställda med en annan Typ av plan För dessa företag kan phantom stock och aktie uppskattningsrättigheter vara mycket attraktiva. Det finns ett antal situationer som kan kräva en eller flera av dessa planer. Företagets ägare vill dela det ekonomiska värdet av eget kapital, men inte Eget kapital. Företaget kan inte erbjuda konventionella typer av ägarplaner på grund av företagsbegränsningar, vilket skulle vara fallet till exempel med en Limited Liability Corporation, partners Höften, en enda innehavare eller ett S-företag som är oroad över 100-ägarnas regel. Företaget har redan en konventionell ägarplan, till exempel en ESOP, men vill ge ytterligare aktieincitament, kanske utan att ge aktier till sig själv, till utvalda anställda. Företagets ledning har övervägt andra planer men fann sina regler för restriktiva eller genomförandekostnader för höga. Företaget är en division av ett annat bolag men kan skapa en mätning av eget kapitalvärde och vill att anställda ska ha en andel i det trots att det finns Är ingen aktiekapital. Företaget är inte ett företag - det är en ideell eller statlig enhet som ändå kan skapa någon form av mätning som efterliknar den aktieutveckling som den skulle vilja använda som underlag för att skapa en anställdsbonus. Den här artikeln ger en Kortfattad översikt över design, genomförande, redovisning, värdering, skatt och juridiska frågor för de fyra typerna av planer den täcker Ingen av dessa planer bör upprättas utan detaljerade råd o F kvalificerad juridisk och finansiell rådgivare Att dela eget kapital är ett viktigt steg som bör övervägas noggrant och noggrant. Om det finns aktier, är det bara ett löfte att betala en bonus i form av motsvarande värdet av bolagets aktier eller ökningen av Det värdet över en tidsperiod Exempelvis skulle ett företag kunna lova Mary, den nya medarbetaren, att det skulle betala henne en bonus vart femte år som motsvarar ökningen av företagets eget kapitalvärde, en viss procentandel av den totala lönesättningen vid den tidpunkten Eller det skulle kunna lova att betala henne ett belopp som motsvarar värdet av ett fast antal aktier som fastställdes vid det tillfälle som löftet gjordes. Andra kapital - eller fördelningsformler kan också användas. Beskattningen av bonusen skulle vara mycket som någon annan kontantbonus - Det beskattas som vanlig inkomst vid tidpunkten för mottagandet. Phantom-aktieplanerna är inte skattekvalificerade, så de omfattas inte av samma regler som ESOP och 401 k planer, förutsatt att de inte täcker en bred grupp anställda. Om de gör att de kan bli föremål för ERISA-regler se nedan Till skillnad från SAR kan fantombeståndet återspegla utdelningar och lageravdelningar. Phantom stock betalningar görs vanligen på ett bestämt, förutbestämt datum. Stödetillskridningsrättigheter. En aktieuppskattning rätt SAR är mycket som fantomlager, Förutom att det ger rätt till den monetära motsvarigheten till värdet av ett visst antal aktier under en viss tid. Liksom med fantomlager betalas det normalt kontant, men det kan betalas i aktier. SAR kan ofta utövas när som helst efter det att de har tilldelats SARs är ofta beviljade i kombination med aktieoptioner, antingen ISO eller NSO, för att finansiera köp av optionerna och eller betala skatt om något beror på utövandet av alternativen dessa SARs kallas ibland tandem SARs. One Av de stora fördelarna med dessa planer är deras flexibilitet men den flexibiliteten är också deras största utmaning eftersom de kan utformas på så många sätt måste många beslut fattas om sådana frågor som w Ho får hur mycket, intjäningsregler, likviditetsproblem, restriktioner för att sälja aktier när utdelningar avräknas i aktier, berättigande, rätt till interimsfördelningar av vinst och rätt att delta i bolagsstyrning om någon. För både phantom stock och SARs är anställda Beskattas när rätten till förmånen utövas Vid den tidpunkten är värdet av tilldelningen minus eventuell ersättning betald för det där vanligtvis ingen beskattas som vanlig inkomst till arbetstagaren och är avdragsgill av arbetsgivaren Om tilldelningen avräknas i aktier Som det kan hända med ett SAR, är vinstbeloppet beskattningsbart vid utövning även om aktierna inte säljs. Eventuell efterföljande vinst på aktierna är beskattningsbar som realisationsvinst. Räkningsproblem. Bolaget måste registrera en kompensationsavgift på resultaträkningen Eftersom medarbetarens intresse för tilldelningen ökar Så från det att bidraget beviljats ​​tills utbetalningen är utbetalt registrerar företaget värdet av andelen av de utlovade aktierna eller ökningen i Värdet på aktierna, prisklassificeras över prisperioden. I varje år justeras värdet för att återspegla den ytterligare pro rata delen av den pris som arbetstagaren har tjänat, plus eller minus eventuella värdejusteringar som uppstår vid uppgången av Faller i aktiekursen Till skillnad från redovisning av rörliga teckningsoptioner, där avgiften skrivs av endast under en intjänandeperiod, med fantomlager och SAR, uppbär avgiften under intjänandeperioden, och efter det att vinsten har gjorts ökar alla ytterligare aktiekursförhöjningar som de Inträffa när intjänandet utlöses av en prestationshändelse, såsom ett vinstmål. I detta fall måste företaget uppskatta det förväntade belopp som uppnåtts baserat på framsteg mot målet. Den redovisningsbehandling är mer komplicerad om intäkterna sker gradvis. Nu varje del av intäkterna Utmärkelser behandlas som en separat utmärkelse Värdering tilldelas varje tilldelning pro rata till den tid över vilken den är förtjänad. Om SAR eller phantom stock utmärkelser avräknas i aktier, men deras AC räkna är något annorlunda. Företaget måste använda en formel för att uppskatta nuvärdet av tilldelningen vid beviljande och göra justeringar för förväntade förverkningar. ERISA-frågor. Om planen är avsedd att gynna de flesta eller alla anställda på sätt som liknar kvalificerade planer som ESOP eller 401 k planerar och det försvinner några eller alla betalningar fram till efter uppsägningen kan det anses vara en de facto ERISA-plan ERISA, lagen om anställningsinkomst och säkerhet i 1974 är den federala lagen som reglerar pensionsplaner. Det tillåter inte icke-kvalificerade planer Likaså, om det finns en explicit eller underförstådd minskning av ersättningen för att få fantomlagret, kan det vara värdepappersfrågor som är inblandade, sannolikt information om bedrägeribekämpning. Phantom stock planer utformade bara För ett begränsat antal anställda eller som en bonus för en bredare grupp av anställda som betalar ut årligen baserat på en åtgärd av eget kapital, skulle sannolikt undvika dessa problem Lems. Planning Issues. The första problemet är att ta reda på hur mycket phantom lager att ge ut Care måste vidtas för att undvika att ge ut för mycket till tidiga deltagare och inte lämna tillräckligt för senare anställda För det andra måste bolagets eget kapital värderas i en Försvarlig och noggrann väg För det tredje kan skatte - och reglerproblem göra fantomlager farligare än det verkar. Kontanter som ackumuleras för att betala för förmånen kan bli föremål för ett överskott av ackumulerade inkomstskatt, en skatt på att man lägger för mycket pengar i reserven och inte använder den för att göra affärer Om medel avsätts kan de behöva vara segregerade till en rabbi-förtroende eller sekulär förtroende för att undvika att de anställda ska betala skatt på förmånen när det är lovat snarare än betalt. Slutligen, om planen är avsedd att gynna mer än nyckelpersoner Och försvarar en del eller all betalning till efter uppsägning eller pensionering, kan det anses vara en de facto ERISA-plan ERISA Employee Retirement Income and Security Act från 1974 är den federala lagen som reglerar retirem Medarbetaruppdateringar. Vi håller två gånger om månaden medarbetaruppdatering för ägare överallt på nyheterna inom detta område, från juridiska utvecklingar för att bryta forskning. Vi bokar på Phantom Stock, SAR och Other Equity Awards. For många företag, aktieoptioner , ESPP eller ESOP är inte de enda lagerplanerna att överväga. Istället är phantom stock, aktierättningsgarantier SAR, begränsade aktieutmärkelser, begränsade aktieandelar, prestationspriser och eller direkta köp är en viktig del av sina ersättningsstrategier. Vår bok Equity Alternativ Begränsat lager, Prestationspriser, Phantom Stock, SARs och More kombinerar en uppsättning programplaneringsdokument som tillhandahålls i digitalt format för att du ska använda med åtta kapitel om vad planalternativen är, hur de fungerar, hur man kombinerar dem och Juridiska och bokföringsproblem som de höjer. Dela denna sida. Hemsidor. Stockalternativ, Begränsat lager, Phantom Stock, Stock Appreciation Rights SAR och Employee Stock Purchase Plans ESPPs. Det finns fem Grundläggande typer av individuella aktiepremieplaner aktieoptioner, aktieobligationer, aktiebaserade aktieobjekt, aktie apprecieringsrättigheter, phantom stock och anställningsobjekt planer Varje typ av plan ger anställda några speciella hänsyn i pris eller villkor Vi täcker inte här helt enkelt erbjuder Anställda rätt att köpa aktier som någon annan investerare skulle. Stödet alternativ ger anställda rätt att köpa ett antal aktier till ett pris som fastställs till bidrag för ett visst antal år till framtiden Begränsat lager och dess närstående släktaktier RSU ger Anställda rätt att förvärva eller ta emot aktier, genom gåva eller köp, när vissa begränsningar, såsom att arbeta ett visst antal år eller uppfyller ett prestationsmål, är uppfyllda. Phantom-aktier betalar en framtida kontantbonus som motsvarar värdet av ett visst antal Aktier Aktierättningsgarantier SARs ger rätt till värdeökning av ett angivet antal aktier, betalda kontant eller aktier Anställd stoc K köp planer ESPP ger anställda rätt att köpa aktier i företaget, vanligtvis med rabatt. Stödet Alternativ. Ett fåtal nyckelkoncept hjälper till att definiera hur optionsoptioner fungerar. Övning Köp av aktier enligt ett alternativ. Utnyttjandepris Det pris på vilket beståndet Kan köpas Detta kallas också lösenpris eller bidragspris I de flesta planer är lösenpriset det verkliga marknadsvärdet på beståndet vid tidpunkten då bidraget gjordes. Spridning Skillnaden mellan lösenpriset och aktiens marknadsvärde Vid tidpunkten för övningen. Ansvarsbegränsning Längden på den tid som arbetstagaren kan hålla alternativet innan den löper ut. Fastställande Kravet som måste uppfyllas för att ha rätt att utnyttja alternativet - vanligtvis fortsättning av tjänsten under en viss tidsperiod Eller mötet med ett prestationsmål. Ett företag beviljar ett anställningsalternativ för att köpa ett angivet antal aktier till ett definierat bidragspris. Optionerna överstiger en viss tid eller en viss viss individ-, grupp - eller företagsresa Som är uppfyllda Vissa företag ställer in tidsbaserade intäkter, men tillåter möjligheten att väga in förr om prestationsmålen är uppfyllda. När anställd kan, kan arbetstagaren när som helst utnyttja alternativet till bidragspriset över optionsperioden fram till utgångsdatum. Till exempel , kan en anställd beviljas rätten att köpa 1000 aktier till 10 per aktie Optionerna väger 25 per år över fyra år och har en löptid på 10 år Om aktien går upp betalar arbetstagaren 10 per aktie för att köpa aktierna The Skillnaden mellan 10-bidragspriset och lösenpriset är spridningen Om lagret går till 25 efter sju år och arbetstagaren utövar alla optioner kommer spridningen att vara 15 per aktie. Typ av Options. Options är antingen incitamentsoptioner ISOs eller Icke-kvalificerade aktieoptioner NSO, som ibland kallas icke-statuterade aktieoptioner När en anställd utövar en NSO, är spridningen på träning beskattningsbar för arbetstagaren som vanlig inkomst, även om aktierna ännu inte säljs. En korrespondens G beloppet är avdragsgilla av bolaget Det finns ingen lagstadgad innehavstid för aktierna efter utövandet, även om bolaget kan ålägga en. Eventuell efterföljande vinst eller förlust på aktierna efter utövning beskattas som en realisationsvinst eller förlust när den optionella säljer aktierna . En ISO gör det möjligt för en anställd att 1 skjuta upp beskattning på optionen från träningsdagen fram till försäljningsdatumet för de underliggande aktierna och 2 betala skatt på hela sin vinst till realisationsvinster snarare än vanliga inkomstskattesatser. Villkoren måste uppfyllas för att kvalificera sig för ISO-behandling. Arbetstagaren måste hålla beståndet i minst ett år efter lösendatumet och i två år efter tilldelningsdatumet. Endast 100 000 av optionsoptionerna kan först utnyttjas under ett kalenderår. Detta mäts Med alternativet rättvist marknadsvärde vid bidragsdatumet Det betyder att endast 100 000 i bidragsprisvärde kan bli berättigade att utövas under ett år Om det finns överlappande intäkter, som skulle inträffa om upp Åtaganden beviljas årligen och väst gradvis måste företagen spåra utestående ISO-värden för att säkerställa att belopp som uppbärs under olika bidrag inte överstiger 100 000 i värde under ett år. En del av ett ISO-bidrag som överstiger gränsen behandlas som en NSO. Lösenpriset får inte vara lägre än marknadspriset på bolagets aktie på dagen för beviljandet. Endast anställda kan kvalificera sig för ISO-aktien. Alternativet måste beviljas enligt en skriftlig plan som har godkänts av aktieägarna och som anger hur många aktier kan utfärdas enligt planen som ISOs och identifierar klassen av anställda som är berättigade att få optionerna. Options måste beviljas inom 10 år från dagen för styrelsens antagande av planen. Alternativet måste utövas inom 10 år efter Om stipendiet beviljas, när arbetstagaren äger mer än 10 av rösträtten för alla utestående aktier i bolaget, måste ISO-lösenpriset vara minst 110 av marknadsvärdet av e-aktien på det datumet och får inte ha en löptid på mer än fem år. Om alla regler för ISO-värden är uppfyllda, så kallas den slutliga försäljningen av aktierna en kvalificerad disposition och den anställde betalar långfristig kapitalvinstskatt på Den totala värdemängden mellan bidragspriset och försäljningspriset Företaget tar inte skatteavdrag när det finns en kvalificerad disposition. Om det emellertid finns en diskvalificerad disposition, oftast för att arbetstagaren övar och säljer aktierna före mötet Erforderliga innehavsperioder är spridningen på utövning beskattningsbar för arbetstagaren vid de ordinarie inkomstskattesatserna. En ökning eller minskning av aktiens värde mellan övning och försäljning beskattas till kursvinster. I det här fallet kan företaget dra av spridningen vid övning. När som helst en anställd utövar ISOs och inte säljer de underliggande aktierna före årets slut är spridningen av optionen vid övning en preferenspost för den alternativa minimibeskattningen AMT Så jämnt Trots att aktierna inte kan ha sålts kräver utövandet att arbetstagaren ska lägga tillbaka vinsten vid övning tillsammans med andra AMT-preferensposter för att se om en alternativ minimiskattbetalning ska betalas. Däremot kan NSO utfärdas till någon - Anställda, styrelseledamöter, konsulter, leverantörer, kunder mm Det finns inga särskilda skatteförmåner för NSO: er, men som en ISO finns ingen skatt på tilldelningen av optionen, men när den utövas är spridningen mellan bidrags - och lösenpriset Är beskattningsbar som vanlig inkomst Företaget erhåller motsvarande skatteavdrag Observera om NSO: s lösenpris är mindre än det verkliga marknadsvärdet, det omfattas av reglerna för uppskjuten ersättning enligt avsnitt 409A i Internal Revenue Code och kan beskattas vid uppgörelse och Alternativmottagaren är föremål för påföljder. Att utöva ett alternativ. Det finns flera sätt att utöva ett aktieoption genom att använda kontanter för att köpa aktierna genom att byta aktier som den optionstagare som redan äger ofta kallas börsbyte, Genom att arbeta med en börsmäklare för att göra en försäljning på samma dag eller genom att genomföra en transaktion som säljs till täckning, kallas de senare två kontantlösa övningar, även om den termen faktiskt innehåller andra övningsmetoder som beskrivs här, vilket effektivt ger det Aktier kommer att säljas för att täcka lösenpriset och eventuellt skatterna. Ett företag kan emellertid bara tillhandahålla ett eller två av dessa alternativ. Privata företag erbjuder inte samma dag eller säljs till försäljning, och inte sällan, Begränsa utövandet eller försäljningen av de förvärvade aktierna genom övning tills bolaget säljs eller går offentligt. Medan regler för aktiekompensationsplaner ska träda i kraft 2006 FAS 123 R måste företagen använda en optionsprissättningsmodell för att beräkna nuvärdet av alla Optionsutmärkelser vid tidpunkten för beviljandet och visa detta som en kostnad på sina resultaträkningar. De redovisade kostnaderna bör justeras baserat på vinstdrivande erfarenheter så att ovestade aktier inte räknas som avgift för ersättning. ömsesidigt lager. Avbestämda aktieplaner ger anställda rätt att köpa aktier till verkligt marknadsvärde eller rabatt eller anställda kan få aktier utan kostnad. De aktier som anställda förvärvar är egentligen inte deras enda. De kan inte ta del av dem tills de anges Begränsningar förfaller Vanligtvis försvinner inskränkningsbegränsningen om arbetstagaren fortsätter att arbeta för företaget under ett visst antal år, ofta tre till fem tidsbegränsade restriktioner kan upphöra på en gång eller gradvis. Eventuella restriktioner skulle kunna införas, men företaget kunde Till exempel begränsa aktierna tills vissa företags-, avdelnings - eller individuella prestationsmål uppnås. Med begränsade aktier RSU, får anställda inte aktier förrän begränsningarna upphör. I själva verket är RSUs som phantom-aktier avräknade i aktier istället för kontanter. Med begränsade aktieutmärkelser kan företagen välja om man ska betala utdelning, ge rösträtt eller ge arbetstagaren andra bene Passar att vara aktieägare före inlösen Att göra så med RSUs utlöser straffavgift till arbetstagaren enligt skattebestämmelserna för uppskjuten ersättning När anställda beviljas begränsat lager har de rätt att göra vad som kallas ett avsnitt 83 b val Om de gör det Valet, beskattas de till vanliga inkomstskattesatser på prisbeloppet vid tilldelningen vid tidpunkten för beviljandet. Om aktierna helt enkelt beviljades arbetstagaren, är fyndelementet deras fulla värde. Om någon ersättning är betalad är skatten Baserat på skillnaden mellan vad som betalas och det verkliga marknadsvärdet vid tidpunkten för bidraget. Om det fulla priset betalas är det ingen skatt. En eventuell framtida förändring av aktiernas värde mellan inlämningen och försäljningen beskattas då som realisationsvinst eller förlust, inte vanlig inkomst En anställd som inte fattar ett 83 b val måste betala vanliga inkomstskatter på skillnaden mellan det belopp som betalats för aktierna och deras verkliga marknadsvärde när restriktionerna förfaller Su Följande värdeförändringar är realisationsvinster eller förluster Mottagare av RSU: er får inte göra punkt 83 b val. Arbetsgivaren får endast ett skatteavdrag för belopp på vilka anställda måste betala inkomstskatt, oavsett om ett val 83 B valts A Avsnitt 83 b valet bär viss risk Om arbetstagaren gör valet och betalar skatt, men begränsningarna upphör att gälla, får arbetstagaren inte återbetalade skatter, ej heller får arbetstagaren aktierna. Avbestämda lagerräkningsparalleller Optionsbokföring i de flesta avseenden Om den enda begränsningen är tidsbaserad intjäning svarar företagen för begränsat lager genom att först bestämma den totala kompensationskostnaden vid tidpunkten då tilldelningen gjordes. Ingen optionsprissättningsmodell används dock om arbetstagaren helt enkelt ges 1000 begränsade aktier värda 10 per aktie då redovisas en 10 000 kostnad Om den anställde köper aktierna till verkligt värde, debiteras ingen kostnad om det finns en rabatt som räknas som en kostnad. Kostnaden är då Amorteras under intjänandeperioden till dess att begränsningarna upphör att gälla. Eftersom redovisningen baseras på initialkostnaden kommer företag med låga aktiekurser att finna att ett inlåningsbehov för priset innebär att deras bokföringsutgift kommer att vara mycket låg. Om uppgörelsen är beroende av prestation, Då uppskattar företaget när prestationsmålet sannolikt kommer att uppnås och redovisar utgiften över den förväntade intjänandeperioden Om prestationskravet inte är baserat på aktiekursrörelser justeras det redovisade beloppet för utmärkelser som inte förväntas bli väsentliga eller det aldrig göra väst om det är baserat på aktiekursrörelser, är det inte justerat för att reflektera utmärkelser som inte förväntas eller ej. Vinststocken är inte föremål för de nya reglerna för uppskjuten ersättning, men RSU är. Rättigheter. Stock appreciation rights SARs och phantom stock är mycket liknande begrepp Båda är i grunden bonusplaner som inte ger lager utan snarare rätten att rec eive en utmärkelse baserat på värdet av bolagets aktie. Därför ger villkoren för uppskattningsrättigheter och fantom SARs vanligtvis arbetstagaren en kontant eller aktiebetalning baserad på värdet av ett angivet antal aktier under en viss tidsperiod Phantom-aktien ger en kontant - eller aktiekurs baserad på värdet av ett angivet antal aktier, som ska betalas ut vid utgången av en viss tidsperiod. SAR-bolag får inte ha ett särskilt avvecklingsdatum som alternativ, de anställda kan ha flexibilitet när Att välja att utöva SAR Phantom-aktien kan erbjuda utdelningsekvivalenta betalningar SARs skulle inte När utbetalningen gjordes beskattas värdet av tilldelningen som vanligt inkomst till arbetstagaren och är avdragsgill för arbetsgivaren Vissa fantomplaner förutsätter mottagandet av priset på att uppfylla vissa mål, såsom försäljning, vinst eller andra mål. Dessa planer refererar ofta till deras fantomlager som prestationsenheter. Phantom-aktier och SAR kan ges till alla, men om de är gi Vän ut i stort sett till anställda och utformade att betala vid uppsägning finns det en möjlighet att de kommer att betraktas som pensionsplaner och kommer att omfattas av federala pensionsplanregler. Noggrann planstrukturering kan undvika detta problem. Eftersom SAR och fantomplaner huvudsakligen är kontantbonusar , Företag måste ta reda på hur man betalar för dem Även om utdelningar utbetalas i aktier kommer anställda att vilja sälja aktierna, åtminstone i tillräckliga belopp för att betala sina skatter. Gör företaget bara ett löfte att betala eller gör det Verkligen lägga undan fonderna Om priset betalas på lager finns det en marknad för aktien Om det bara är ett löfte, kommer medarbetarna att tro att förmånen är som fantom som aktien Om det är i reella medel avsatta för detta ändamål, Företaget kommer att sätta ut pengar efter skatt och inte i branschen Många små tillväxtinriktade företag har inte råd att göra detta. Fonden kan också vara föremål för överskott av ackumulerad inkomstskatt Å andra sidan, om anställda a återköpta aktier kan aktierna betalas på kapitalmarknader om bolaget går offentligt eller av förvärvare om bolaget säljs. Aktier och kontantavräknade SARs är föremål för ansvarsredovisning, vilket innebär att de redovisningskostnader som är förknippade med dem inte avvecklas Tills de betalar ut eller löper ut För kontantavräknade SARs beräknas kompensationsutgiften för utdelningar varje kvartal med hjälp av en optionsprissättningsmodell, då trustad när SAR avvecklas för fantomlager, beräknas det underliggande värdet varje kvartal och truede - Upp till och med det slutliga avvecklingsdagen behandlas Phantom-aktier på samma sätt som uppskjuten kontantkompensation. Däremot om en SAR avvecklas i lager, är redovisningen densamma som för ett alternativ. Företaget måste registrera det verkliga värdet av priset beviljas och redovisar utgifter skäligen över den förväntade serviceperioden Om priset är prestationsbaserat måste företaget uppskatta hur lång tid det tar att uppfylla målet om prestationsmätningen är knutet till samarbetet mpany s aktiekurs, måste den använda en option-prissättningsmodell för att bestämma när och om målet kommer att uppfyllas. Arbetslöshetens köpköpsplaner ESPPs. Employee-köpoptionsplaner ESPP är formella planer för att tillåta anställda att avsätta pengar över en tidsperiod kallas en erbjudandeperiod, vanligtvis av beskattningsbara löneavdragsavdrag, att köpa aktier i slutet av erbjudandeperioden. Planer kan kvalificeras enligt avsnitt 423 i Internal Revenue Code eller icke-kvalificerade kvalificerade planer tillåta anställda att ta kapitalvinstbehandling vid eventuella vinster från aktier som förvärvats enligt planen om regler som liknar dem för ISOs uppfylls, viktigast av allt att aktier hålls i ett år efter utnyttjandet av optionen att köpa aktier och två år efter den första dagen i erbjudandeperioden. Kvalificerade ESPP har en antal regler, viktigast. Endast anställda i arbetsgivaren som sponsrar ESPP och anställda i moderbolag eller dotterbolag får delta. Plattorna måste godkännas av aktieägarna inom 12 månader Före eller efter planering. Alla anställda med två års tjänst måste inkluderas, med vissa undantag som är tillåtna för deltidsanställda och tillfälligt anställda samt högt kompenserade anställda. Medarbetare som äger mer än 5 av bolagets kapitalstock kan inte ingå. Ingen anställd kan köpa mer än 25 000 aktier i förhållande till börskursens marknadsvärde vid början av erbjudandeperioden i ett enda kalenderår. Den maximala löptiden för en erbjudandeperiod får inte överstiga 27 månader såvida inte köpeskillingen är baserad på det verkliga marknadsvärdet vid köptiden, i vilket fall erbjudandetiderna kan vara upp till fem år lång. Planen kan ge upp till 15 rabatt på antingen priset i början eller slutet av erbjudandeperioden, eller ett val av de lägre av de två. Plattor som inte uppfyller dessa krav är oförenliga och har inga särskilda skattefördelar. I en typisk ESPP ansluter medarbetare in i planen och anger hur mycket som dras av från eir löneskick Under en erbjudande period har de deltagande medlen regelbundet dras av sina löner efter skatt och förvaras i utvalda konton förberedelse för aktieanskaffningen. Vid slutet av erbjudandeperioden utnyttjas varje deltagares ackumulerade medel till köpa aktier, vanligtvis med en viss rabatt upp till 15 från marknadsvärdet. Det är mycket vanligt att ha en återkänningsfunktion där det pris som arbetstagaren betalar baseras på det lägsta av priset i början av erbjudandeperioden eller pris i slutet av erbjudandeperioden. Normalt tillåter en ESPP deltagarna att dra sig tillbaka från planen innan erbjudandeperioden slutar och få sina ackumulerade medel tillbaka till dem. Det är också vanligt att tillåta deltagare som förblir i planen att ändra kursen på deras löneavdragsavdrag som tiden går vidare. Arbetstagarna beskattas inte förrän de säljer beståndet. Liksom med incitamentoptioner finns det ett års tvåårigt innehavsperiod för att kvalificera sig för särskild skattebehandling Om arbetstagaren innehar beståndet i minst ett år efter inköpsdatumet och två år efter erbjudandeperiodens början finns det en kvalificerad disposition och arbetstagaren betalar vanlig inkomstskatt på den lägsta av 1 hans eller hennes faktiska vinst och 2 skillnaden mellan börsvärdet i början av erbjudandeperioden och det diskonterade priset från och med det datumet. Annan vinst eller förlust är en långsiktig realisationsvinst eller förlust Om innehavsperioden inte är uppfylld finns en diskvalificerad disposition och arbetstagaren betalar vanlig inkomstskatt på skillnaden mellan köpeskillingen och börsvärdet från inköpsdatumet. Annan vinst eller förlust är en realisationsvinst eller förlust. Om planen inte ger mer än en rabatt på den rättvisa marknaden värde av aktier vid tidpunkten för övningen och inte har en återkänningsfunktion finns ingen kompensationsavgift för bokföringsändamål. Annars måste utdelningarna stå för ungefär samma som alla andra optionsoptioner. Phantom Stock Knowledge Center. Ett phantom stock program är en form av långsiktig incitament plan som används av företagen att tilldela anställda med potentiellt värde utan lagervarning. I själva verket är det en typ av uppskjuten bonus vars värde i slutändan kommer att knyta till uppskattning i det sponsorerade bolagets eget kapital eller marknadsvärde. Termen fantomlagret kan användas i stort eller smalt eftersom det inte finns någon formell eller lagstadgad definition av begreppet Vissa företag kan använda uttrycket för att ange vilken typ av plan som anställda måste vänta tills ett framtida datum för att ta emot det finansiella värdet av ett löftag som ges idag Mer snävt indikerar det en plan som är avsedd att spegla aktiepremier eller aktieoptionsbidrag. I denna användning skapar sponsorbolaget vissa enheter eller fantomaktier som kan likna det faktiska beståndet, men är egentligen ett åtagande att betala de anställdas pengar vid uppfyllandet av vissa villkor som tidpunkt för anställning eller tillväxt i värdet av det verkliga bolaget s tock. Phantom-aktier kan också vara kända av sådana villkor som fantomaktier, simulerade aktier, skugglager eller syntetiskt kapital. Aktierättigheter. SARs är en form av fantomlagret och kallas här som fantomoptioner. För en användbar översikt över Phantom Stock Planer, ladda ner vårt vitt papper här. Varför långsiktigt värde-delning Matters. To lära dig varför dela värde med dem som driver tillväxt är så kritisk för din lönestrategi, ladda ner och läs vår rapport today. Ready att prata med en Phantom Stock Expert Ring nu 888 703-0080 eller fyll i vårt kontaktformulär. Kontakta oss idag. 2014 - Powered by VisionLink Alla rättigheter reserverade.